Vos versements réduisent votre revenu imposable l'année où vous les faites. L'épargne reste ensuite dans le plan jusqu'à la retraite, sauf dans les cas prévus par la loi, puis sort en capital ou en rente, et l'impôt revient à ce moment-là. Réglez les calculs de cette page sur votre situation.
Quatre plans, selon que vous épargnez pour vous, pour vos salariés, ou en tant qu'indépendant. Tous suivent les mêmes règles de sortie : l'épargne reste dans le plan jusqu'à la retraite, sauf dans les cas prévus par la loi.
Pour vous, à titre personnelVous l'ouvrez vous-même, quel que soit votre statut. Vos versements se déduisent de votre revenu dans votre plafond d'épargne retraite, sauf si vous choisissez, versement par versement, de ne pas les déduire. Il peut aussi recevoir, par transfert, l'épargne de vos autres plans.
Code monétaire et financier, art. L. 224-28Code monétaire et financier, art. L. 224-20CGI, art. 163 quaterviciesPour tous les salariés, et souvent le dirigeantL'entreprise le met en place, seule ou par accord. Il reçoit l'intéressement, la participation, l'abondement de l'entreprise et les versements volontaires de chacun. Dans une entreprise d'au moins un et de moins de 250 salariés, le dirigeant peut y adhérer lui aussi.
Code monétaire et financier, art. L. 224-14Code monétaire et financier, art. L. 224-2Code monétaire et financier, art. L. 224-13Code du travail, art. L. 3332-2L'épargne salarialePour tous les salariés, ou une catégorie objectiveL'adhésion est obligatoire pour les salariés qu'il vise. Il reçoit les versements obligatoires de l'entreprise et, selon le plan, des salariés ; ces versements-là sortent en rente. Il se met en place par accord collectif, par référendum ou par décision écrite de l'employeur.
Code monétaire et financier, art. L. 224-24Code monétaire et financier, art. L. 224-2Code monétaire et financier, art. L. 224-5Code monétaire et financier, art. L. 224-23Code de la sécurité sociale, art. L. 911-1L'épargne salarialeCe que l'on appelle souvent « PER Madelin »Artisan, commerçant, profession libérale, gérant majoritaire : depuis le 1er octobre 2020, un contrat Madelin retraite ne se souscrit plus. Vous ouvrez un PER individuel, et vos versements se déduisent de votre bénéfice dans l'enveloppe de l'article 154 bis du CGI, celle des contrats Madelin : en 2026, de 4 806 € à 88 911 €.
Ordonnance n° 2019-766 du 24 juillet 2019 portant réforme de l'épargne retraite, art. 8CGI, art. 154 bisCGI, art. 62Calculer mon enveloppeLe plafond dépend de votre statut et de vos revenus ; l'impôt que vous évitez aujourd'hui revient à la sortie, à votre taux d'alors. Le calcul ci-dessous suit les deux.
Indiquez votre situation et votre versement : le téléphone affiche votre plafond et l'impôt en moins cette année. Réglez ensuite la sortie : l'impôt revient sur la même somme, à votre taux marginal d'alors.
Votre taux marginal aujourd'hui
Et à la sortie, en capital
Votre taux marginal à la retraite
Exemple réglé à 41 % aujourd'hui et 30 % à la retraite : choisissez vos propres taux. Le gain vient de l'écart entre les deux ; à taux égal, il est nul.
Calcul indicatif, pour un seul versement : l'impôt économisé n'est pas replacé, le rendement est supposé constant, avant frais, et les prélèvements sociaux sont pris au taux de 2026. Le taux marginal est la tranche du barème qui s'applique au dernier euro de votre revenu imposable. Anneaux : part du plafond utilisée par le versement ; impôt en moins et impôt de sortie rapportés au plus grand des deux ; part des gains prélevée. CGI, art. 163 quatervicies CGI, art. 154 bis CGI, art. 62 Code monétaire et financier, art. L. 224-20 Code monétaire et financier, art. L. 224-5 CGI, art. 158 CGI, art. 200 A Code de la sécurité sociale, art. L. 136-8
Plafond annuel de la sécurité sociale : 48 060 € en 2026, 47 100 € en 2025. L'année où vous vous installez en France après trois ans hors de France, un plafond complémentaire égal au triple s'ajoute. Arrêté du 22 décembre 2025, plafond de la sécurité sociale pour 2026 Arrêté du 19 décembre 2024, plafond de la sécurité sociale pour 2025 CGI, art. 163 quatervicies
« Madelin » désigne à la fois un contrat d'assurance de groupe de l'indépendant et l'enveloppe de déduction qui va avec, celle de l'article 154 bis du CGI. Pour la retraite, le contrat ne se souscrit plus et l'enveloppe sert au PER individuel ; pour la prévoyance et la santé, le contrat Madelin se souscrit toujours.
déductibles de votre bénéfice en 2026, quel que soit ce bénéfice
10 % du bénéfice, plus 15 % de la part au-delà d'un plafond
atteint à huit plafonds de la sécurité sociale
dans une enveloppe à part, celle des contrats Madelin
Retraite : 10 % du bénéfice retenu dans la limite de huit plafonds de la sécurité sociale, plus 15 % de la part comprise entre un et huit plafonds, ou 10 % d'un plafond si c'est plus ; l'enveloppe se réduit des versements exonérés de l'entreprise sur vos plans d'épargne retraite. Prévoyance et santé : 7 % du plafond plus 3,75 % du bénéfice, sans dépasser 3 % de huit plafonds. Plafond de la sécurité sociale : 48 060 € en 2026. Un gérant majoritaire applique ces limites à sa rémunération de gérance. CGI, art. 154 bis CGI, art. 62 Arrêté du 22 décembre 2025, plafond de la sécurité sociale pour 2026
Depuis le 1er octobre 2020, un contrat Madelin retraite n'accepte plus de nouvelle adhésion. Un indépendant qui commence à épargner pour sa retraite ouvre un PER individuel. Ordonnance n° 2019-766 du 24 juillet 2019 portant réforme de l'épargne retraite, art. 8 Décret n° 2019-807 du 30 juillet 2019 portant réforme de l'épargne retraite, art. 9
La règle vise les nouvelles adhésions : un contrat déjà ouvert n'est pas fermé, et ses cotisations se déduisent toujours de votre bénéfice, dans la même enveloppe que le PER individuel. Ordonnance n° 2019-766 du 24 juillet 2019 portant réforme de l'épargne retraite, art. 8 CGI, art. 154 bis
Vers un PER, et seulement vers un PER. L'épargne transférée suit alors les règles des versements volontaires : à la retraite, elle peut sortir en capital ou en rente. Avant un transfert vers un PER individuel, le nouveau gestionnaire doit vous décrire le plan et ses différences avec votre contrat. Code monétaire et financier, art. L. 224-40 Code monétaire et financier, art. L. 224-5
1 % au plus de l'épargne acquise, et aucun après dix ans à compter du premier versement dans le contrat. Code monétaire et financier, art. D. 224-18
Table de rente, taux garanti, fonds en euros : nous relisons les conditions de votre contrat et ce qu'elles valent pour vous, avant de les comparer à un PER.
Frais de transfert, frais de gestion de l'ancien contrat et du nouveau plan, frais des supports : nous les mettons côte à côte, sur votre épargne réelle.
Code monétaire et financier, art. D. 224-18Capital, rente ou les deux, et l'impôt qui va avec : un capital issu de versements déduits est imposé au barème. Nous le chiffrons avant de décider.
Code monétaire et financier, art. L. 224-5CGI, art. 158La loi en fixe la liste : huit cas. En dehors d'eux, l'épargne reste dans le plan jusqu'à la retraite. Touchez un cas pour lire ce qu'il couvre.
L'achat de votre résidence principale permet de sortir l'épargne de vos versements volontaires. Les versements obligatoires d'entreprise restent dans le plan.
Le décès de votre conjoint ou de votre partenaire de PACS.
La vôtre, celle de vos enfants, de votre conjoint ou de votre partenaire de PACS, en deuxième ou troisième catégorie.
Un enfant à votre charge atteint d'une maladie grave ou d'un handicap, ou victime d'un accident très grave.
Une situation de surendettement au sens du code de la consommation.
L'expiration de vos droits à l'assurance chômage. Pour un ancien administrateur, membre du directoire ou du conseil de surveillance qui n'a pas liquidé sa pension : deux ans sans contrat de travail ni mandat social.
La cessation de votre activité non salariée à la suite d'un jugement de liquidation judiciaire.
Un titulaire qui a moins de dix-huit ans au jour de la demande.
Le plan est fait pour la retraite. Vous le récupérez au plus tôt quand vous liquidez votre pension, ou à l'âge légal de départ.
Les sommes deviennent disponibles à la liquidation de votre pension dans un régime obligatoire, ou à l'âge légal de départ.
Code monétaire et financier, art. L. 224-1Pour vos versements volontaires, vous choisissez un capital, versé en une fois ou en plusieurs, ou une rente viagère. Seuls les versements obligatoires d'entreprise sortent en rente.
Code monétaire et financier, art. L. 224-5Le plan doit vous proposer une rente viagère, avec une option de réversion au profit d'un proche si vous décédez.
Code monétaire et financier, art. L. 224-1Vous pouvez transférer votre épargne vers tout autre PER. Les frais de transfert ne dépassent pas 1 % et tombent à zéro après cinq ans.
Code monétaire et financier, art. L. 224-6La déduction déplace l'impôt vers la retraite. Tout dépend de ce que vous avez fait à l'entrée, et de la forme de la sortie.
| Sortie | Versements déduits | Versements non déduits |
|---|---|---|
| En capital | La part des versements est ajoutée à vos revenus, au barème, sans l'abattement de 10 % des pensions. Les gains sont imposés à 12,8 %, ou au barème sur option. | La part des versements n'est pas imposée. Les gains sont imposés à 12,8 %, ou au barème sur option. |
| En rente | Imposée comme une pension de retraite, après l'abattement de 10 %. | L'impôt ne porte que sur une part de la rente, fixée par votre âge au premier versement : 70 % si vous avez moins de 50 ans ; 50 %, 40 % ou 30 % si vous en avez au moins 50, 60 ou 70. |
| Prélèvements sociaux | 18,6 % en 2026 sur les gains d'un capital. Sur une rente, ils portent sur la fraction fixée selon votre âge. | 18,6 % en 2026 sur les gains d'un capital. |
En 2026, la CSG sur ces gains passe à 10,6 % : le PER ne fait pas partie des placements qui gardent 9,2 %, contrairement à l'assurance-vie. Rente et capital : article 158, 5 et 6, du CGI ; la part d'un capital qui correspond à des versements non déduits est exonérée d'impôt sur le revenu par l'article 81, 4° bis. CGI, art. 158 CGI, art. 81 CGI, art. 200 A Code de la sécurité sociale, art. L. 136-7 Code de la sécurité sociale, art. L. 136-8 CGI, art. 235 ter
par bénéficiaire sans prélèvement, pour un PER souscrit auprès d'un assureur, si vous décédez avant 70 ans : le plan est clôturé et les sommes suivent la règle de l'assurance-vie. Après 70 ans, droits de succession sur la totalité des sommes, pas seulement sur les versements, après un abattement de 30 500 €. Votre conjoint ou votre partenaire de PACS ne paie rien.
Un plan d'épargne retraite s'ajoute à ce que vous avez déjà et à ce que vous versera votre régime obligatoire. Nous partons donc de l'existant, et rien n'est souscrit avant que vous ayez lu la proposition et ce qu'elle coûte.
PER, anciens contrats Madelin ou d'entreprise, assurance-vie : relevés et conditions lus, frais relevés ligne par ligne et support par support, droits à la retraite mis en face. Nous chiffrons ce que ces frais vous coûtent aujourd'hui.
Par défaut, un PER réduit le risque à mesure que la retraite approche, et une autre allocation doit vous être proposée. Nous la construisons poche par poche, comme le reste de votre épargne, puis nous la suivons chaque année. Code monétaire et financier, art. L. 224-3
Le plan retenu, ses frais, ceux de chaque support et nos honoraires : tout est écrit, en euros, avant que vous décidiez.
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Prix TTC. Les honoraires de gestion privée portent sur l'assurance-vie et la capitalisation, en France ou au Luxembourg : payés une fois, à la constitution du dossier, et confirmés dans une convention signée avant de commencer. Notre rémunération, sous toutes ses formes, figure dans les documents remis avant toute adhésion. Tous nos honoraires
Ce que vous déduisez aujourd'hui est imposé à la sortie, au barème. Le gain vient de l'écart entre votre taux marginal actuel et celui que vous aurez une fois retraité.
CGI, art. 158Hors des huit cas prévus par la loi, rien ne sort avant la retraite. Gardez à côté une épargne disponible.
Code monétaire et financier, art. L. 224-4Si vous optez dès l'ouverture pour une sortie en rente, ce choix ne se reprend plus.
Code monétaire et financier, art. L. 224-5Le prix est écrit avant le travail. L'audit complet réunit santé, prévoyance et retraite ; nos études de rémunération et de patrimoine l'incluent. Le premier échange reste sans frais.
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Les réponses courtes ; le détail est plus haut dans la page, chaque règle avec son texte.
Salarié ou dirigeant assimilé : 10 % de vos revenus d'activité de l'année précédente, dans la limite de huit plafonds de la sécurité sociale, soit de 4 710 € à 37 680 € pour les versements de 2026. Travailleur non salarié ou gérant majoritaire : 10 % du bénéfice plus 15 % de la part entre un et huit plafonds, soit de 4 806 € à 88 911 € en 2026. Les plafonds non utilisés des années précédentes s'y ajoutent : ceux de 2024 et 2025 pendant trois ans, ceux de 2026 et des années suivantes pendant cinq ans. CGI, art. 163 quatervicies CGI, art. 154 bis
Tout dépend de l'écart entre votre taux marginal d'imposition aujourd'hui et celui que vous aurez à la retraite : la déduction ne supprime pas l'impôt, elle le déplace à la sortie. À 41 % aujourd'hui et 30 % plus tard, le gain existe ; à taux égal, il est nul, et il ne reste que le blocage jusqu'à la retraite. Le calculateur de cette page le montre sur vos chiffres. CGI, art. 158
Dans huit cas seulement, fixés par la loi : achat de la résidence principale (pour les versements volontaires), décès du conjoint, invalidité, enfant gravement malade, surendettement, fin des droits au chômage, liquidation judiciaire, titulaire mineur. En dehors, l'épargne reste dans le plan. Code monétaire et financier, art. L. 224-4
Pour vos versements volontaires, vous choisissez : un capital, en une ou plusieurs fois, ou une rente viagère. Un capital pris en une seule année s'ajoute à vos revenus et peut vous faire changer de tranche ; le prendre en plusieurs fois lisse l'impôt. Un choix de rente fait dès l'ouverture ne se reprend plus. Code monétaire et financier, art. L. 224-5
Si vous avez déduit vos versements : leur part est ajoutée à vos revenus au barème, et les gains sont imposés à 12,8 % plus 18,6 % de prélèvements sociaux en 2026. Si vous n'avez pas déduit : la part des versements n'est pas imposée, seuls les gains le sont. CGI, art. 158 CGI, art. 200 A Code de la sécurité sociale, art. L. 136-8 CGI, art. 81
Non. Depuis le 1er octobre 2020, un contrat Madelin retraite n'accepte plus de nouvelle adhésion : un indépendant ou un gérant majoritaire ouvre un PER individuel, dont les versements se déduisent de son bénéfice dans la même enveloppe, celle de l'article 154 bis du CGI. Un contrat déjà ouvert reste ouvert ; il peut être transféré vers un PER, avec 1 % de frais au plus, et aucun après dix ans. Ordonnance n° 2019-766 du 24 juillet 2019 portant réforme de l'épargne retraite, art. 8 CGI, art. 154 bis Code monétaire et financier, art. L. 224-40 Code monétaire et financier, art. D. 224-18
Oui, vers tout autre PER. Les frais de transfert ne dépassent pas 1 % de l'épargne et tombent à zéro après cinq ans de détention. C'est souvent la première chose à regarder sur un plan ancien aux frais élevés. Code monétaire et financier, art. L. 224-6
Touchez une source pour en lire le détail.
Textes officiels32
Rente ou capital au plus tôt à la liquidation de la pension ou à l'âge légal de départ ; rente viagère avec option de réversion.
Ouvrir la sourceListe limitative des cas de sortie avant la retraite ; le plan est clôturé au décès du titulaire.
Ouvrir la sourceVersements volontaires en capital, en une fois ou fractionné, ou en rente ; versements obligatoires en rente seulement ; option pour la rente irrévocable.
Ouvrir la sourceTransfert vers tout autre PER ; frais de transfert de 1 % au plus, nuls après cinq ans.
Ouvrir la sourceÀ chaque versement volontaire, option pour ne pas le déduire, au plus tard lors du versement et de façon irrévocable.
Ouvrir la sourceDéduction du revenu global des versements sur un PER : 10 % des revenus d'activité dans la limite de huit plafonds, ou 10 % d'un plafond ; report sur cinq ans ; mise en commun dans le couple.
Ouvrir la sourceDéduction du bénéfice : 10 % du bénéfice dans la limite de huit plafonds, plus 15 % de la part comprise entre un et huit plafonds, ou 10 % d'un plafond.
Ouvrir la sourceLa rémunération du gérant majoritaire se calcule après déduction des cotisations et primes de l'article 154 bis.
Ouvrir la sourceRente imposée comme une pension ; capital des versements déduits au barème, sans l'abattement de 10 % ; gains à 12,8 % ; rente de versements non déduits imposée sur une fraction fixée par l'âge.
Ouvrir la sourceTaux forfaitaire de 12,8 % sur les gains ; pour un contrat de plus de huit ans, 7,5 % tant que les primes nettes ne dépassent pas 150 000 € ; option globale pour le barème.
Ouvrir la sourcePrélèvement au décès sur les sommes issues des primes versées avant 70 ans, PER assurance compris : rien sur les 152 500 premiers euros de chaque bénéficiaire ; ensuite 20 %, puis 31,25 % sur la part taxable qui dépasse 700 000 €.
Ouvrir la sourceDroits de succession sur les primes versées après 70 ans, après 30 500 € pour l'ensemble des contrats sur la tête du même assuré ; pour un PER, sur la totalité des sommes.
Ouvrir la sourceAucun droit de succession pour l'époux ou le partenaire de PACS du défunt.
Ouvrir la sourcePrélèvement de solidarité de 7,5 % sur les produits de placement.
Ouvrir la sourceCSG sur les produits de placement ; pour l'assurance-vie et la capitalisation, prélevée à l'inscription des intérêts sur le fonds en euros, au rachat ou au dénouement sur les unités de compte.
Ouvrir la sourceCSG de 10,6 % sur les revenus de placement en 2026, et de 9,2 % maintenue pour l'assurance-vie et la capitalisation.
Ouvrir la sourceValeur mensuelle de 4 005 € pour 2026, soit 48 060 € sur l'année : base du plafond d'un indépendant pour ses versements de 2026.
Ouvrir la sourceLa part d'une sortie en capital d'un PER qui correspond aux versements volontaires non déduits de votre revenu est exonérée d'impôt sur le revenu.
Ouvrir la sourceValeur mensuelle de 3 925 € pour 2025, soit 47 100 € sur l'année : base du plafond d'un salarié pour ses versements de 2026.
Ouvrir la sourceUn PER reçoit des versements volontaires ; un plan d'entreprise reçoit aussi l'épargne salariale (intéressement, participation, abondement) et, s'il est obligatoire, les versements obligatoires du salarié ou de l'employeur.
Ouvrir la sourceSauf choix contraire et exprès du titulaire, les versements suivent une allocation qui réduit progressivement le risque ; au moins une autre allocation doit lui être proposée.
Ouvrir la sourceLes règles du plan d'épargne d'entreprise s'appliquent au PER d'entreprise collectif, sauf exceptions du texte.
Ouvrir la sourceLe PER d'entreprise collectif se met en place à l'initiative de l'entreprise ou par accord ; il se négocie quand l'entreprise a un délégué syndical ou un comité social et économique.
Ouvrir la sourceLe PER obligatoire se met en place selon l'une des modalités de l'article L. 911-1 du code de la sécurité sociale.
Ouvrir la sourceTous les salariés ou une ou plusieurs catégories définies par des critères objectifs ; l'adhésion des salariés visés est obligatoire.
Ouvrir la sourceOuvert dès dix-huit ans, il reçoit les versements volontaires du titulaire et, par transfert, l'épargne d'un autre plan.
Ouvrir la sourceUn contrat Madelin retraite est transférable vers un PER ; les droits transférés sont traités comme des versements volontaires ; le gestionnaire du nouveau plan informe le titulaire des différences avant le transfert.
Ouvrir la sourceFrais de transfert d'un ancien contrat vers un PER : 1 % des droits acquis au plus, nuls après dix ans à compter du premier versement.
Ouvrir la sourceDans une entreprise d'au moins un et de moins de 250 salariés, le chef d'entreprise et les mandataires sociaux peuvent adhérer au plan d'épargne d'entreprise.
Ouvrir la sourceGaranties collectives des salariés fixées par accord collectif, par référendum ou par décision unilatérale écrite de l'employeur.
Ouvrir la sourceLes contrats Madelin retraite, PERP et contrats assimilés ne peuvent plus accueillir de nouvelle souscription ni de nouvelle adhésion ; leurs droits ne se transfèrent que vers un PER.
Ouvrir la sourceFixe au 1er octobre 2020 l'entrée en vigueur de l'article 8 de l'ordonnance du 24 juillet 2019.
Ouvrir la sourceDécisions et hypothèses du cabinet3
Aucun chez Alaris, sauf chez les assureurs qui imposent un minimum, le plus souvent 0,5 %.
200 € TTC, grille du cabinet ; tous les prix du site sont TTC.
Un seul versement, rendement brut supposé constant, sans valeur de prévision ; aucun frais déduit, ni sur le versement ni en gestion ; impôt économisé non replacé ; prélèvements sociaux au taux de 2026.
Textes lus le 29 septembre 2026, versions en vigueur ; plafonds de 2026 calculés sur ces textes. Cette page est une information à caractère général : le conseil se donne en rendez-vous, sur votre situation.
